做过实体投资的朋友都懂，很少有项目能全靠自有资金搞定，大部分企业都会找银行申请项目贷款。那拿着做好的可行性研究报告去跑贷款，怎么才能戳中银行的需求，让银行顺利点头放款？其实银行审融资类可研，根本不会逐字逐句看你所有内容，核心就盯三个指标，把这三个指标做扎实了，贷款通过率能提升一大截。
第一个，也是银行最关心的核心指标：项目稳定持续的还款能力。说白了，银行借给你钱，最关心的就是能不能连本带利收回来，所以第一个就会盯着你的项目现金流测算看。可行性研究报告里的现金流，不是你随便编个数就行，银行会一条条核对你的收入来源是不是靠谱——比如你做的是产业园项目，那你的租金收入有没有招租预协议、出租率的测算是不是符合区域实际情况；你做的是生产项目，你的产品销量、定价是不是符合当前的市场行情，有没有长期订单支撑。只有你能拿出合理、可信的依据，证明项目运营后每个周期都有稳定的进账，能够覆盖每个月的贷款本息，银行才会愿意往下走流程。要是你的现金流测算忽高忽低，或者全靠不可持续的一次性收入支撑，那银行第一关就会把你刷下来。
第二个核心指标，项目持续稳定的盈利能力。盈利能力直接决定了项目的风险系数，银行对这一点看得非常重。不同行业的盈利稳定性不一样，银行的态度也完全不同——比如像之前的钢贸、煤炭贸易这类周期性极强、价格波动非常大的行业，银行天生就比较谨慎，因为一旦行业周期下行，产品价格跌一半，企业根本赚不到钱，还不上贷款的概率就会大幅提升，银行可不想随便踩坑。反过来，如果你做的是民生保障类的项目，或者是有长期稳定订单的先进制造业项目，盈利预期比较稳，银行的接受度就会高很多。在写可研的时候，你一定要把项目的盈利逻辑讲清楚，把影响盈利的不确定因素提前分析到位，还要给出对应的应对方案，让银行相信你的项目不管市场怎么变，都能稳扎稳打赚到钱，风险可控。
第三个核心指标，就是股东方的兜底还款能力，这是银行最后的“安全垫”。就算你的项目现金流看起来不错，盈利也稳定，银行还是会留一手：万一项目真的遇到意外情况出了岔子，赚不到钱还不上贷款，那谁来帮着还钱？这个时候就要看股东方的兜底能力了。一般来说，如果股东方本身是实力雄厚的大企业，有充足的固定资产和稳定的营收，愿意给项目做连带责任担保，那银行的安全感会提升很多。哪怕项目本身出了点小问题，股东能托得住，银行也不会太担心。在可行性研究报告里，一定要把股东方的资质、资产情况、信用情况讲清楚，突出股东的兜底能力，这会给你的融资加分不少。
总的来说，银行审核融资类可行性研究报告的逻辑，核心就是“风险可控”三个字，三个指标其实就是从项目本身、行业属性、背后兜底三个层面，帮银行把风险控制住。我们做了快十年融资可研，对银行的这套审核逻辑门儿清，帮不少客户顺利拿到了贷款，如果你的项目正在做融资可研，不知道怎么突出这些核心点，可以随时来找我们聊聊。